В век глобализации границы между странами стали гораздо более размытыми. И этим воспользовались бизнесмены, прекрасно осознающие, что они могут разбросать своё предприятие по множествам регионов, экономя таким образом часть средств, которые бы они потратили на оплату некоторых факторов производства на одной территории.

Именно так и появились транснациональные корпорации, список которых с каждым днём только растёт. Что же они из себя представляют и чем отличаются от обычных компаний?

Основа ТНК

Стоит отметить, что ТНК (именно так сокращается транснациональная корпорация) - это последний этап международного сотрудничества юридических лиц. До этого предприятие может побыть товариществом открытого типа или обществом с ограниченной ответственностью.

Другим вариантом является создание картелей - участники совместно регулируют объёмы производства и процесс найма рабочих.

Третий способ международной кооперации - синдикаты, подразумевающий под собой согласованные действия в закупке сырья и реализации товара (из общей закупки нефти одна компания может изготавливать бензин, а другая резину).

Четвёртый вариант кооперации - это концерн, где общее только управление финансовой деятельностью, тогда как сами физические лица постоянно занимаются разными видами деятельности (одна ветвь компании занимается пошивом спортивной одежды, а другая - военной формы).

Ближе всего по своим характеристикам к ТНК трест - компании сливают одну из сфер производства, имея в ней общий сбыт и финансы (например, совместное производство авиадвигателей и постоянное изготовление приборов для самолётов одной стороной и пассажирских кресел другой). После того как предприятие переживёт хотя бы несколько подобных коопераций, оно может разворачиваться до масштабов ТНК.

Что такое ТНК?

Перед тем как переходить к конкретным данным, следует понять, что такое транснациональные корпорации. Список их отличительных признаков очень длинен, но главным из них является наличие капитала компании в нескольких странах мира.

Несмотря на то что предприятия такого масштаба не находятся целиком на территории определённой страны, они всё равно вынуждены подчиняться законодательству того государства, где работает конкретная ветвь корпорации.

Кроме того, даже государственные предприятия могут войти в состав ТНК, причём соглашения, в результате которых создаётся подобное сотрудничество, могут быть как межправительственными, так и частными, между инвесторами из разных стран.

Изменчивые рейтинги

Учитывая изменчивость рынка, очень сложно говорить о каком-то стабильном рейтинге, в который попадают транснациональные корпорации. Список 2016 во многих позициях отличается от списка ведущих компаний 2015 года и ситуация может измениться, хоть и не глобально, в 2017 году.

Конечно, существуют определённые компании, которые уже в силу своей известности и статусности, большой доли на рынке, многочисленных торговых и экономических связей могут похвастаться стабильным положением в списке крупнейших, но таких очень немного.

Стабильности в переменах

Но всё же несмотря на нестабильность рынка, можно выделить определённые черты, которые объединяют крупнейшие транснациональные корпорации мира. Список 2016 и более ранних годов обязательно включал в себя:

• американские компании: причём их в первой сотне - треть;
• японские предприятия: количество таких международных компаний в этой стране постоянно растёт, например, за пять лет в девяностых годах в Стране восходящего солнца возникло 8 новых ТНК;
• европейские компании: Старый Свет ориентируется на наукоёмкие отрасли промышленности, активно работая с фармацевтикой и химией.

Отдельно стоит заметить, что наибольшее количество ТНК сосредоточено именно в химической и фармацевтической промышленности.

Общая информация

В общемировом рейтинге наиболее активных и влиятельных компаний лидируют транснациональные корпорации США. Список содержит на последующих позициях такие страны, как Китай, Япония, Индия, Германия, Россия, Великобритания, Бразилия, Франция и Италия. Для того чтобы осознавать масштабы власти ТНК, следует сказать, что их общая стоимость в 2013 году оказалась в четыре раза больше общемирового ВВП.

Бюджет некоторых компаний превышает бюджет целых стран: так, объём продаж всемирно известного «Дженерал моторс» в девяностых годах превысил ВВП скандинавских стран, Саудовской Аравии и Индонезии; японская «Тойота» заработала денег в два раза больше, чем ВВП Марокко, Сингапура и Египта.

Конечно, сегодня ситуация немного изменилась: некоторые из регионов существенно нарастили свою экономическую мощь, но вместе с тем и сейчас ТНК продолжают своими капиталами превышать ВВП развивающихся стран.

Рейтинг ТНК по рыночной стоимости

Но пришло время оценить реальные масштабы власти, которой обладают транснациональные компании. Список крупнейших по рыночной стоимости компаний включал в себя (соответственно местам):

• Apple (США).
• Exxon Mobile (нефтяной бизнес, США).
• Microsoft (США).
• IMB (США).
• Wall-Mart Store (крупнейшая в мире сеть розничной торговли, США).
• Chevron (энергетика, США).
• General Electric (производство локомотивов, энергетических установок, газовых турбин, авиадвигателей, медицинского оборудования, осветительной техники, США).
• Google (США).
• Berkshire Hathaway (инвестирование и страхование, США).
• AT&T Inc (телекоммуникации, AT&Inc).

Интересен тот факт, что Apple уже несколько лет подряд остаётся в лидерах, тогда как следующие позиции постоянно меняются. Например, с 2014 года General Electric смогли подняться с девятого на седьмое место, Samsung был в принципе вытеснен из этого рейтинга.

Как уже говорилось, на сегодняшний момент ведущими ТНК в мире являются американские - это явственно видно из рейтинга.

Рейтинг по уровню зарубежных активов

Но можно и с другой стороны рассматривать транснациональные корпорации. Список крупнейших в мире компаний по уровню зарубежных активов (то есть доли иностранных государств в капитале компании) следующий:

• General Electric (энергетика, США).
• Vodafone Group Plc (телекоммуникации, Великобритания).
• Royal Dutch/Shell Group (нефтегазовый сектор, Нидерланды/Великобритания).
• British Petroleum Company Plc (нефтегазовый сектор, Великобритания).
• ExxonMobil (нефтегазовый сектор, США).
• Toyota Motor Corporation (автомобилестроение, Япония).
• Total (нефтегазовый сектор, Франция).
• Electricite De France (ЖКХ, Франция).
• Ford Motor Company (автомобилестроение, США).
• E.ON AG (ЖКХ, Германия).

Здесь ситуация уже немного отличается от рейтинга богатейших компаний: и география гораздо обширнее, и сферы интересов иные.

Российские ТНК

Но существуют ли транснациональные корпорации в России? Список отечественных компаний такого масштаба не очень велик, потому что в восточной Европе ТНК только начинают развиваться, но и здесь уже есть свои первопроходцы.

Стоит отметить, что советские предприятия, ответвления которых были разбросаны по всему Советскому Союзу, представляли собой нечто вроде современных ТНК, так что некоторые из них, поддерживая прежний уровень, без труда вышли в разряд транснациональных компаний. Среди наиболее известных подобных компаний сегодня:

• "Ингосстрах" (финансы).
• "Аэрофлот" (авиаперелёты).
• "Газпром" (нефтегазовая сфера).
• "Лукойл" (топливная сфера).
• "Алроса" (горнорудная сфера, алмазодобыча).

По мнению специалистов, наибольший потенциал имеют российские нефтегазовые компании, которые из-за обеспеченности ресурсами могут без труда конкурировать с мировыми лидерами в этой отрасли, продавая им сырьё и позволяя добывать ресурсы из собственных скважин. Стоит заметить, что свои ответвления на территории Российской Федерации имеют многие мировые ТНК.

Топливные ТНК

По прогнозам российских экспертов, наиболее перспективными являются топливные транснациональные корпорации. Список лидеров в этой области:

• Exxon Mobil (США).
• PetroChina (Китай).
• Petrobras (Бразилия).
• Royal Dutch Shell (Великобритания).
• Chevron (США).
• Gazprom (Россия).
• Total (Франция).
• BP (Великобритания).
• ConocoPhillips (США).
• CN00C (Гонконг).

Присутствие среди крупнейших ТНК мира российской компании определённо повышает вероятность перехода на этот уровень и других корпораций, таких как "Транснефть", например, которая уже на сегодняшний момент является одной из богатейших компаний мира, пока, правда, не вышедших на международный уровень.

Трудности ТНК

Но всё ли так гладко с ТНК? Да, расширение целевых рынков позволяет им получать максимальную прибыль от продаж своих продуктов, но, вместе с тем, не является ли такая распылённость их слабостью? С какими трудностями сталкиваются транснациональные компании?

Список этих преград огромен, начиная от постоянной конкуренции с местными производителями, которые гораздо лучше знают свой рынок, и заканчивая политическими играми, из-за которых продукт, казалось бы, уже адаптированный для определённой страны, не может попасть на прилавки магазинов .

Сталкиваются ТНК на новых рынках с недостатком местных специалистов (отсутствии у потенциальных кадров подходящей квалификации), а также с их высокими требованиями к заработной плате при производительности, равной другим регионам.

Никто не отменял и политику государства, которое может обязать транснациональную компанию платить огромные налоги с прибыли или же запретить какое-то производство на территории конкретного региона: представители ТНК, приходящих в Россию, например, отмечают, что из-за бюрократии открытие филиалов затягивается на многие месяца.

Таким образом, даже сильные мира сего, в виде ТНК, в данном случае, имеют определённые проблемы, не стоит думать, что их могущество открывает им все двери.

Перспективы развития

Ну а какие перспективы развития имеют транснациональные корпорации мира? Список сфер их влияния, как уже неоднократно упоминалось, действительно огромен. От них зависит около половины промышленного производства, практически 70% торговли, без малого 85% изобретений и 90% зарубежных инвестиций.

Торговля сырьём принадлежит ТНК: под их властью купля-продажа пшеницы (90%), кофе (90%), кукурузы (90%), табака (90%), железной руды (90%), меди (85%), бокситов (85%) и бананов (80%).

Кроме того, в Америке более половины операций, связанных с экспортом, контролируются ТНК, в Великобритании количество подобных операций составляет 80%, в Сингапуре, в принципе построенном на деньги иностранных инвесторов, - 90%. 30% всемирной торговли прямо или косвенно связаны с деятельностью ТНК.

И в будущем, с развитием глобализации, могущество транснациональных корпораций будет только возрастать .

Несмотря на всевозможные трудности, отказываться от экспансии новых территорий они не собираются, а рынков, где ещё не всё возможное пространство принадлежит продукции ТНК, осталось очень много.

Поэтому единственное, что сейчас остаётся большинству государств, на которые нацеливаются ТНК, либо содействовать им, получая определённую прибыль от прибытия в страну нового предпринимателя, либо защищаться, вводя политику протекционизма, вызывая тем самым, возможно, недовольство граждан, которые вынуждены будут приобретать продукцию транснациональных корпораций на других рынках.

Заключение

Невозможно отрицать огромнейшую роль на мировом рынке транснациональных корпораций. Список сфер их влияния, проектов, в которых они принимают участие, доступных им рынков воистину огромен .

Но всё же однозначно говорить, что будущее за ними, нельзя - слишком сильна конкуренция со стороны национального производителя. Да, современная экономика без ТНК не будет существовать в том виде, в котором она существует сегодня, но вместе с тем полностью им она не поддастся.

Возникновение ТНК и ТНБ

Утверждение в развитых странах информационного общества вызвало глубокие изменения в международных экономических отношениях. Начался процесс глобализации мировой экономики, связанный с возникновением транснациональных Корпораций (ТНК) и транснациональных банков(ТНБ).

Переход к производству, основанному на использовании информационных, высоких технологий, требовал еще большей концентрации капитала и ресурсов , чем создание огромных производственных комплексов с использованием конвейеров.

Уже к середине 1960-х гг. в США в автомобильной промышленности осталось лишь три крупных корпорации («Дженерал Моторс», «Крайслер», «Форд»), выпускавших 94% всех автомобилей. В Германии на четыре компании - «Фольксваген», «Даймлер-Бенц, «Опель» и «Форд-Верке» - приходилось 91%, во Франции на компании «Рено», «Ситроен», «Симка» и «Пежо» - почти 100 %, в Италии на один «Фиат» - 90 % производства автомобилей. Процессы дальнейшего укрупнения производства наблюдались и в других отраслях.

Корпорации-гиганты стремились максимально использовать преимущества международного разделения труда , создавая зарубежные филиалы. За последние 50 лет международные транспортные перевозки морским путем подешевели на три четверти, а по воздуху - в шесть раз. Это позволило корпорациям переводить заводы и фабрики в государства с дешевой рабочей силой. Сборка готовой продукции осуществлялась в странах, где она впоследствии и продавалась. Ее высокотехнологичные компоненты выпускались в США, Японии, Западной Европе. Исчез смысл создания индустриальных гигантов. Современное производство напоминает огромный конвейер, охватывающий территорию десятков стран. Монополии, пошедшие по пути транснационализации , получали на 10-15 % больше прибыли, чем компании, работавшие по старинке. Это обеспечило быстрое развитие ТНК и их превращение в доминирующую силу мировой экономики . В 1970 г. в мире насчитывалось 7,3 тыс. ТНК, имевших 27,3 тыс., зарубежных филиалов. В начале ХХI в. число ТНК достигло 60 тыс., а их филиалов за границей около 600 тыс. Они контролируют примерно половину мирового промышленного производства, 2/3 международной торговли, около 4/5 мирового рынка научно-технических знаний.

Современные ТНК, в отличие от крупных компаний прошлого, оказываются более эффективными и гибкими. Они способны учитывать местные условия. Центральная штаб-квартира ТНК не прямо управляет, а скорее координирует работу своих предприятий в других странах.

Для обслуживания ТНК потребовались банки качественно нового уровня. Банкиры, используя информационные технологии, быстро развивали зарубежные филиалы, договаривались о принципах сотрудничества с банками других стран или объединялись с ними. В итоге возникли транснациональные банки (ТНБ) . Их зарубежные капиталы намного превзошли вложения в пределах границ «своего» государства. Так, с 1970-х по 1990-е гг. они увеличились с 208 млрд. до 8 трлн. долларов. Ежедневный объем валютных операций ТНБ достигает огромной суммы - 1,5 трлн долларов. Это превышает суммарные валютные резервы всех стран мира.

В 1980-1990-е гг. в странах Запада был ослаблен контроль над банковской деятельностью. Это привело к снижению налогов и комиссионных сборов на финансовые операции банков. Многие из них создали свои филиалы в оффшорных зонах . Так называют небольшие государства (Люксембург, Кипр, Мальта, Монако, Багамские острова и др.) или регионы, где налоги на деятельность зарубежных корпораций и банков минимальны, где не осуществляется контроль над проводимыми ими валютными операциями. Оффшорные зоны очень быстро превратились в центры «отмывания» денег криминальными структурами, финансирования международного терроризма, незаконных махи наций с валютой и ценными бумагами. ООН неоднократно критиковала политику стран, являющихся оффшорными зонами. Правительства большинства из них обещали международному сообществу ввести контроль над валютными операциями. Однако конкретные сроки этого пока не определены.

Причины возникновения ТНК

Наиболее общей причиной возникновения ТНК считается интернационализация производства и капитала на основе развития производительных сил, перерастающих национально-государственные границы. Важнейшим фактором в формирования и развитии международных корпораций является и вывоз капитала.

К причинам появления ТНК можно отнести и их стремление противостоять жесткой конкуренции, необходимость выстоять в конкурентной борьбе в международном масштабе.

Формирование ТНК связано также и с тем, что оно дает большие преимущества в сфере международной торговли, позволяя более успешно преодолевать многочисленные торговые и политические барьеры. Вместо традиционного экспорта, который наталкивается на многочисленные таможенно-тарифные препятствия, ТНК используют дочерние зарубежные компании в качестве своего внешнего плацдарма внутри таможенной территории других стран, с которого они беспрепятственно проникают на их консультант рынки. Отметим, что в современных условиях эта движущая сила создания ТНК имеет свои особенности. Часто ТНК, что действует внутри интеграционных группировок, созданных в виде зон свободной торговли, таможенных или экономических союзов, которые характеризуются полной отменой таможенных барьеров, более выгоден экспорт товаров, чем создание дочерней компании за рубежом.

В ходе развития ТНК возник принципиально новый феномен - международное производство, которое дает корпорациям преимущества, вытекающие из различий экономических условий страны базирования материнской компании и принимающих стран, то есть стран, где расположены ее филиалы и подконтрольные фирмы. Дополнительная прибыль ТНК можно получить за счет различий:

В обеспеченности и стоимости природных ресурсов;

В квалификации рабочей силы и в уровне заработной платы;

В амортизационной политике и, в частности, в нормах амортизационных отчислений;

Антимонопольного и трудового законодательства;

В уровне налогообложения;

Экологических стандартов;

Стабильности валют и др.

Учитываются и различия в экономической ситуации отдельных стран, которые дают возможность ТНК маневрировать загрузкой производственных мощностей и приспосабливать свои производственные программы к меняющимся условиям текущей конъюнктуры, спроса на тот или иной товар на каждом конкретном рынке.

В реальных преимуществ формирования крупнейших ТНК, позволяют добиваться значительной централизации капитала, можно отнести:

Возможность диверсификации деятельности для снижения риска и смягчения кризисных ударов - сначала материнская компания может прямо или косвенно дотировать дочерние компании, выходящие на новый рынок;

Гибкую организационную структуру управления. Часть функций децентрализуется;

Консолидацию финансовой отчетности в рамках всей системы с целью выработки стратегии наименьших налогов - возможность перераспределения прибыли между компаниями, входящими в корпорацию с тем, чтобы наибольший доход получали то из них, которые пользуются налоговыми льготами и т. п.;

Совместное формирование рынка, монополия на этом рынке;

Рост ради роста (возможность быть первым).

Этапы эволюции транснациональной деятельности корпораций

В процессе становления и развития транснационального капитала и ТНК как формы его функционирования выделяют несколько этапов, связанных с формами экспансии и направлениям торгово-производственной деятельности ТНК (табл. 12.1).

Таким образом, в процессе эволюции ТНК претерпели существенных изменений. По критерию международной экономической активности в их развитии выделяют, в основном, четыре поколения.

Таблица 12.1. ЭТАПЫ ЭВОЛЮЦИИ ТРАНСНАЦИОНАЛЬНОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОРПОРАЦИЙ

Деятельность ТНК первого поколения в значительной мере была связана с разработкой сырьевых ресурсов бывших колоний, что дает основание определить их как "колониально-сырьевые ТНК". По своей организационно-экономической форме и механизмам функционирования это были картели, синдикаты и первые тресты.

ТНК второго поколения - ТНК типа "трест"; ых специфика - прочная связь с производством военно-технической продукции. Начав свою деятельность в период между двумя мировыми войнами, некоторые из этих ТНК сохранили свои позиции в мировой экономике и после Второй мировой войны.

В 60-е годы все более заметную роль стали играть ТНК третьего поколения, которые широко использовали достижения научно-технической революции. Они имели организационно-экономической форме концернов и конгломератов. В 60-80-е годы в деятельности ТНК органично соединялись элементы национального и зарубежного производства: реализация товаров, управление и организация работы персонала, научно-исследовательские работы, маркетинг и послепродажное обслуживание. Основные элементы воспроизводственного процесса переводились на общие для соответствующих стран стандарты и принципы. ТНК третьего поколения способствовавшего распространению достижений НТП в периферийных зон мирового хозяйства и, что самое главное, формировали экономические предпосылки для появления международного производства с единым рыночным и информационным пространством, международным рынком капитала и рабочей силы, научно-технических услуг.

В начале 80-х годов постепенно появились и утвердились глобальные ТНК четвертого поколения, их определяющими чертами, как уже отмечалось, является планетарное видение рынков и функционирования в условиях глобальной конкуренции.

Характеризуя современные тенденции становления ТНК, следует отметить, во-первых, влияние научно-технического прогресса на развитие транснационального капитала, во-вторых, особенности инновационной деятельности ТНК, в-третьих, ускоренное развитие и совершенствование факторов производства, используемых ТНК. В последние годы отпала необходимость в сверхкрупных предприятиях на территориях отдельных государств, рассчитанных на всемирный рынок. Появляется возможность создавать заводы, что выпускают ту же продукцию по одинаковой технологии во многих странах, то есть унифицировать выпуск продукции в международном масштабе и организовать совместное производство с предприятиями, находящимися в разных точках земного шара и имеют разную национальную принадлежность.

Производство становится глобальным, появляются компании, которые работают "на весь мир".

Функционирования современных ТНК происходит в условиях глобализации мирохозяйственных связей, которые, с одной стороны, создают внешнюю среду для их деятельности, а с другой - сами являются результатом такой деятельности.

Краткое описание

Для современной мировой экономики характерен стремительно идущий процесс транснационализации, заключающийся в переплетении различных хозяйственных структур. В этом процессе основной движущей силой выступают транснациональные корпорации (ТНК) и многонациональные корпорации, которые также выступают наиболее активными участниками международных экономических отношений.

Оглавление

Введение 3
1. Международные корпорации в мировом хозяйстве……………………..
1.1. Отличительные черты международных корпораций ……………….
1.2. Структура ТНК…………………………………………………..
1.3. Причины возникновения ТНК…………………………………….
2. Эволюция международных корпораций ……………………………….
2.1. Предпосылки возникновения ТНК ……………………………….
2.2. Этапы становления ТНК…………………………………………..
3. Международная деятельность ТНК…………………………………..
3.1. Сфера и направления деятельности ТНК………………………..
3.2. Механизмы и принципы деятельности ТНК………………………
3.3. Основные источники эффективной деятельности ТНК……………
3.4. Неакционерные формы экспансии ТНК…………………………..
4. Основные особенности развития глобальных транснациональных корпораций ………………………………………………………………
4.1. Стратегии глобальных транснациональных корпораций……….
4.2. Цели слияния крупных и мелких ТНК……………………
5. Российские финансово-промышленные корпорации……………………..
5.1. Причины появления российских
финансово-промышленных корпораций…………………………………..
5.2. Становление и перспективы российских международных компаний - финансово-промышленных корпораций…………………………..
5.3. Поддержка финансово-промышленных корпораций в России
6. Всепроникающее влияние ТНК
6.1. Положительное и отрицательное воздействие ТНК
6.2. Регулирование деятельности ТНК
6.3. Роль транснациональных корпораций в мирохозяйственных связях
Заключение 42
Список использованных источников 44

В данной главе рассматриваются понятие и структура транснациональных банков - ТНБ, их функции в современной мировой экономике. Изложены этапы развития транснациональных банков, указаны направления их деятельности в условиях глобализации. Подробно проанализированы показатели деятельности ТНБ, приведены рейтинги крупнейших ТНБ по данным ЮНКТАД и экспертным данным. Раскрыты причины экспансии ТНБ на зарубежные рынки и ее последствия.

Отдельный параграф посвящен анализу деятельности ТНБ в России и деятельности российских банков за рубежом.

Понятие транснациональных банков (ТНБ) и этапы их развития

Транснациональные банки - ТНБ представляют собой разновидность транснациональных корпораций, функционирующих в банковской сфере. ТНБ выступают как кредитные организации, имеющие зависимые отделения за рубежом. Таким образом, ТНБ наравне с ТНК являются субъектами мировой экономики, осуществляющими деятельность и экспансию через свои иностранные отделения. Банки переносят за рубеж не только часть своих операций, но и капитал, тем самым зарубежная банковская сеть становится источником дополнительной прибыли.

ТНБ обладают следующими характеристиками:

■ они выступают финансовыми посредниками на международных рынках, однако проводят более широкий по сравнению с национальными банками спектр международных операций. Выступая лидерами банковского дела в мире, ТНБ владеют современными технологиями, предоставляют инновационные банковские продукты и имеют возможность удовлетворить любые потребности своих клиентов как по разнообразию банковских услуг и географии их представления, так и по объему операций;

■ материнские компании ТНБ являются, как правило, крупными по размеру активов кредитными организациями: если они и не крупнейшие банки мира, то выступают лидерами на национальном рынке банковских услуг. Таким образом, ТНБ становятся ключевыми игроками не только на национальных, но и на международных рынках;

■ важной характеристикой транснациональных банков является также наличие зарубежных отделений, проводящих банковские операции в интересах учредителей и страны происхождения капитала, а не страны пребывания. Это нередко вызывает опасения со стороны национальных кредитных организаций, с целью защиты которых местные регулирующие органы вырабатывают различные ограничения на проникновение иностранного капитала. Эти ограничения, как правило, выражаются в установлении лимита на участие отделений ТНБ в банковской системе, ограничении числа иностранных лиц, занятых в банке, а также запрете использования некоторых правовых форм предоставления банковских услуг (например, учреждение филиалов) и т.д.;

■ особенностью транснациональных банков выступает их коммерческое присутствие в зарубежных странах. Они как бы "перепрыгивают" границы путем создания зависимого общества, что позволяет им расширить клиентуру. ТНБ создают сеть зависимых отделений, через которые они имеют возможность проводить операции в различных регионах мира.

Коммерческое присутствие ТНБ обеспечивается за счет зависимых организаций, имеющих несколько организационно-правовых форм.

Наиболее простой формой зарубежного отделения выступает представительство. Как правило, именно с представительства банки начинают разведку зарубежного рынка. Представительство не является операционным отделением банка и проводит в основном консультационные услуги, а также рассматривает целесообразность развития бизнеса в стране пребывания. Представительства подыскивают также клиентов на местном рынке для предоставления трансграничных услуг материнским банком.

Представительство, как правило, является нерезидентом и его открытие не предусматривает жестких регламентаций со стороны регулирующих органов принимающей стороны. В этой связи они нередко создаются в тех странах, где существуют ограничения на учреждение операционных отделений ТНБ.

Другой организационной формой зависимого общества выступает филиал. Он не является самостоятельным юридическим лицом, поэтому ответственность за его деятельность несет родительская компания. Удобство этой формы для материнского банка состоит в возможности полного контроля над организацией. Филиал, в свою очередь, опирается на его финансовые ресурсы, деловые связи и репутацию в мире бизнеса и может осуществлять все банковские операций: кредитные, инвестиционные, а иногда, если не запрещает законодательство, и депозитные.

Филиал, как и представительство, выступает нерезидентом и не подпадает под действие местного законодательства. Соответственно, все предусмотренные нормативные требования (например, по достаточности капитала) филиал соблюдает согласно законодательству страны происхождения капитала, таким образом, на него распространяется ограниченный контроль со стороны местных регулятивных органов.

На сегодняшний день многие страны используют различные ограничения на допуск филиалов транснациональных банков. Причем к ограничениям, а иногда и к полному запрету на их учреждение прибегают не только развивающиеся, но и развитые страны. Такие запреты существовали, например, в Норвегии до 1995 г., в Польше до 1998 г. Более распространенными механизмами выступают ограничения количества учреждаемых филиалов, размера их уставного капитала, которые несмотря на разрешительный механизм учреждения филиала в стране, могут выступать заградительной мерой.

Другой формой экспансии ТНБ выступают дочерние организации. Дочерний банк является юридически самостоятельной фигурой, и материнская компания не обязана отвечать по долгам своих дочерних организаций. Их создание регулируется законодательством страны пребывания капитала, и в этой связи режим их функционирования является аналогичным с местными банками.

Дочерние банки могут создаваться с нуля (так называемые Greenfield investments), а также путем приобретения уже существующих кредитных организаций, причем доля приобретаемого пакета акций может колебаться от миноритарного до мажоритарного. Выбор метода проникновения дочерних банков на зарубежные рынки зависит как от стратегии самой кредитной организации, так и от специфики страны пребывания.

Обосновавшись на рынке, дочерние банки начинают функционировать под брендом своей головной компании, используя ее репутацию и имя. Вместе с тем в мировой практике распространены также случаи, когда зависимые отделения проводят операции и под другим названием. Это происходит в случае приобретения местного банка, имеющего прочную деловую репутацию на рынке. Так, американский Ситибанк, приобретя один из крупнейших польских банков Хандловы, не стал менять его название.

Основной функцией зависимых обществ зачастую выступает посредничество между рынком страны пребывания (например, заемщиками) и материнским банком. Отделения ТНБ (как филиалы, так и дочерние кредитные организации) в отличие от многих местных банков имеют доступ на мировой рынок ссудных капиталов. Они получают возможность привлекать дешевые кратко- и долгосрочные средства и размещать их на местном рынке, проводя и кредитные операции. Они, как правило, выдают кредиты с участием головной компании. Таким образом, на сегодняшний день ТНБ обретают значительные преимущества по сравнению с местными банками за счет наработанных механизмов выхода на зарубежные рынки.

Банки начали развивать свою зарубежную деятельность еще в Средневековье. Развитие международной банковской деятельности происходило вслед за интенсификацией торговли в Европе.

Исторический экскурс. В Средние века купцы развивали торговую сеть в портах Средиземноморья и крупных торговых городах Европы, что требовало денежного обслуживания. Наравне с торговыми домами появлялись и банкирские, имеющие отделения в основных центрах торговли в Европе. Среди них можно выделить генуэзских банкиров в XII-XIII вв., а также банкирские семьи Медичи и Фуггеров, развивающие международную деятельность в XV-XVI вв. Их отделения выполняли несколько функций: они проводили конверсионные операции, а также кредитные. Их развитию также способствовало приближение к королевским дворам, которым они выдавали ссуды. Новый этап в развитии международной деятельности банков связан с формированием колониальной системы в XIX в. Банки стран-метрополий распространяли свои отделения на территории колоний. Наиболее активными в этом направлении выступали британские кредитные организации. К 1914 г. группа из порядка 30 британских банков контролировала более 1400 зарубежных отделений. Сначала география экспансии кредитных организаций была в основном ограничена колониями (Канада, Австралия), а затем расширялась за счет проникновения банков на рынки стран Азии, Африки и Латинской Америки.

В XX в. экономика развивалась по линии усиления мирохозяйственных связей, однако эта тенденция была нарушена двумя мировыми войнами. Качественно новый этап развития мировой экономики, связанный с ее глобализацией, наступил после Второй мировой войны. Он характеризуется многократным ростом объемов мировой торговли, интенсификацией движения капиталов, в том числе повышением ежегодного потока прямых иностранных инвестиций, увеличением числа ТНК и появлением крупных по размеру ТНБ. Они зарождались как гигантские международные кредитно-финансовые комплексы, обслуживающие операции ТНК. Именно с транснационализацией производственного капитала развивается и транснационализация финансового.

Развитие не просто транснациональных банков, но и их монополизация связаны с волной слияний и поглощений, прокатившейся в 1950-1960-х гг. в так называемой экономической триаде - США, Европе и Японии, что вызвало концентрацию банковского капитала на международных рынках.

К середине 1970-х гг. насчитывалось 19 стран, в которых базировались транснациональные банки. Их капитал, как правило, принадлежал развитым странам. В этот период доминировали ТНБ из США, которые проникали не только в развитые, но и в развивающиеся страны.

Новый скачок в транснационализации банковской деятельности произошел в конце XX в. Отличительной чертой этого этапа стало многократное увеличение зарубежных отделений международных банков и их активов. Так, с середины 1980-х гг. страны ОЭСР увеличили зарубежные банковские активы в 5 раз. Значительный рост зарубежной деятельности связан с волной слияний и поглощений на мировом рынке банковских услуг, в результате которых отделения ТНБ стали доминировать в банковских системах ряда стран.

Цифры и факты. В таких странах, как Аргентина, Армения, Бахрейн, Ботсвана, Мексика, Молдова, Непал, Нигерия, Польша, Перу, Румыния, Чили, более половины совокупного уставного капитала банковской системы принадлежит нерезидентам. В то же время во многих странах Центральной и Восточной Европы (Чехия, Венгрия, Словакия, Хорватия, Эстония) доля иностранного капитала в банковских системах составляет около 90%, а ведущие банки этих стран, доминирующие на рынке, были поглощены и интегрированы в банковские группы развитых стран.

Другим важным фактором, оказавшим содействие в развитии зарубежной деятельности банков, стали либерализация и ослабление режима доступа иностранного капитала в банковские системы ряда стран (в основном Латинской Америки и Центральной и Восточной Европы), поскольку их политика по ограничению экспансии зарубежных кредитных организаций сменилась тенденцией к смягчению, а иногда и отмене ранее действовавших запретов. Курс на либерализацию, проводимый с 1980-х гг., позволил ТНБ упрочить свои позиции на зарубежных рынках.

Результатом проводимой либерализации стало значительное увеличение географии деятельности ТНБ. Если в послевоенный период иностранный капитал функционировал только в развитых и лишь отчасти в колониальных странах, то на сегодняшний день, наверное, уже практически не осталось стран, в которых нет отделений ТНБ.

Увеличилось также количество стран, являющихся местом базирования головных учреждений ТНБ. Если, как упоминалось ранее, к середине 1970-х гг. насчитывалось 19 таких стран, то на сегодняшний день их порядка 50.

Если в 1970-х гг. наиболее активную экспансию проводили ТНБ США, то на сегодняшний день это представляет собой триаду США, ЕС и Япония. Именно банки этих стран входят в 50 крупнейших финансовых ТНК.

В 1990-е гг. значительно увеличилась роль ТНБ из Европы, что отчасти связано с экономической интеграцией в регионе и присоединением новых членов из Центральной и Восточной Европы.

Вместе с тем другой тенденцией выступает подключение банков развивающихся стран и стран с переходной экономикой к развитию зарубежных операций.

Еще одной отличительной чертой современного этапа развития международной банковской деятельности является лидерство сравнительно небольших банков по доле зарубежных активов и прибыли, полученной за рубежом. Выход на зарубежные рынки небольших по размеру банков является принципиально отличным от характеристики ТНБ в 1960-1970-х гг., когда ТНБ выступали крупнейшие банки мира.

Усиливающаяся дифференциация размеров ТНБ все в большей степени разграничивает их на глобальные и региональные в зависимости от места функционирования. Глобальные ТНБ проникают во все регионы мира, тогда как стратегия развития региональных кредитных организаций направлена на определенный регион. Очень часто небольшие по размеру западноевропейские банки проводят экспансию в региональном масштабе, география деятельности которых ограничена в основном Восточной Европой. К региональным ТНБ можно отнести также и некоторые банки СНГ, распространяющие деятельность в постсоветских странах.

Лидерство сравнительно небольших банков по доле зарубежных активов объясняется их стратегией, направленной на развитие деятельности за пределами национальной экономики. Выход на зарубежные рынки компенсирует их ограниченные возможности роста внутри страны или общего рынка. Однако необходимо отметить, что если по мировым меркам эти банки находятся далеко за пределами первой сотни, то в странах базирования материнской компании они, как правило, входят в число лидеров.

Цифры и факты. Например, у австрийского банка "Эрсте" на дочерние кредитные организации в Центральной и Восточной Европе приходится более 50% консолидированных активов группы.

Несмотря на увеличивающуюся роль зарубежных рынков, по-прежнему основным местом получения прибыли являются национальные рынки. Причем если в сотне крупнейших ТНК в среднем доля зарубежных активов составляет чуть более половины, то для ТНБ это не характерно.